Turkcell’in ödeme ve elektronik para kuruluşu Paycell (Turkcell Ödeme ve Elektronik Para Hizmetleri A.Ş.), sermaye piyasalarında kira sertifikası (sukuk) ihraçları üzerinden fonlama yapısını güçlendirmeyi sürdürüyor. Şirket, eylül ayı sonundaki borç ödemesinin ardından ekim ayında 682 milyon liralık kaynak toplarken, şimdi de 1 milyar liralık yeni bir ihraç için düğmeye bastı.
Borç Kapandı, Maliyet 325 Baz Puan Düştü
Paycell’in son dönemdeki sermaye piyasası trafiğinde borçlanma maliyetindeki belirgin gerileme öne çıkıyor. Şirket, 24 Haziran tarihinde ihraç ettiği 91 gün vadeli ve yıllık basit yüzde 40,50 kar payı getirili kira sertifikasının 24 Eylül'de vadesi geldiğinde, yatırımcılara 250 milyon lira anapara ve 10,1 milyon lira getiri ödedi.
Bu itfanın hemen ardından ekim ayı başında vadesi 26 Ocak 2027 olan 111 gün vadeli 3. Tertip ihracıyla yeniden yatırımcı karşısına çıkan elektronik para kuruluşu, yıllık basit getiri oranını yüzde 37,25’e çekmeyi başardı. Borçlanma maliyetini tek seferde 325 baz puan aşağı indiren şirket, bu ihraçta nitelikli yatırımcılara 682 milyon liralık satış yaparak, kapatılan 250 milyonluk eski borcun yerine net 432 milyon liralık işletme sermayesi koydu.
SPK’dan 1 Milyar Liralık 4. Tertip İhraca Onay
Maliyet avantajının sağlandığı bu dönemin hemen akabinde Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) cephesinden de yeni onay geldi. Kamuyu Aydınlatma Platformu’nda (KAP) yayımlanan ve SPK tarafından onaylanan 4. Tertip İhraç Belgesi’ne göre Paycell, nitelikli yatırımcılara yönelik 1 milyar lira tutarlı yeni bir kira sertifikası ihracına daha hazırlanıyor. JCR Eurasia Rating tarafından verilen en yüksek yatırım yapılabilir seviye olan "AAA" kredi notunun desteğini arkasına alan Paycell, yeni kaynakla dijital ödeme altyapısı ve tüketici finansmanı operasyonlarını fonlamayı hedefliyor.
Tavanın Yüzde 68’ine Ulaşılacak
Paycell’in nitelikli yatırımcılara yönelik yurt içinde sahip olduğu toplam ihraç tavanı 3 milyar lira seviyesinde bulunuyor. Şirket, şimdiye kadar gerçekleştirdiği tertipler kapsamında söz konusu tavandan 1 milyar 32 milyon liralık satış gerçekleştirmişti. Onaylanan 1 milyar liralık son tertip belgesiyle birlikte piyasaya sunulacak yeni sukuk satışı tamamlandığında, şirketin yasal ihraç tavanındaki kullanım tutarı 2 milyar 32 milyon liraya çıkacak ve tavanın yaklaşık yüzde 68’i aktif hale getirilmiş olacak.
